>
Група компаній "Нафтогаз" здійснила виплати відсотків та винагороди, узгоджені в рамках реструктуризації випущених через Kondor Finance єврооблігацій. Йдеться про облігації на суму 600 мільйонів євро з терміном погашення 19 липня 2026 року та облігації на 500 мільйонів доларів США з терміном погашення 8 листопада 2028 року, які тепер мають бути погашені до 15 січня 2032 року та до 15 січня 2033 року відповідно.
Згідно з біржовим повідомленням, опублікованим у п’ятницю, після капіталізації залишку відсотків, нова основна сума непогашених єврооблігацій з терміном погашення у 2026 році становить 704 мільйони 482,162 тисячі євро. Для єврооблігацій з терміном погашення у 2028 році цей показник сягає 592 мільйонів 331,970 тисячі доларів США.
За інформацією Штутгартської біржі, єврооблігації з терміном погашення у 2026 році наразі торгуються на рівні 89,9% від номіналу, тоді як на початку червня, до оголошення про досягнення угоди щодо реструктуризації з ad hoc комітетом, цей показник становив 83,1%. Аналогічно, на Франкфуртській біржі єврооблігації з терміном погашення у 2028 році оцінюються в 87,0% від номіналу, порівняно з 79,9% на початку червня.
Як зазначалося раніше, відповідно до умов реструктуризації, 80% нарахованих, але невиплачених до дати проведення операції відсотків за єврооблігаціями 2026 року підлягали погашенню готівкою. Решта 20% відсотків, а також 100% нарахованих відсотків за єврооблігаціями 2028 року, були капіталізовані.
Комісія за згоду на реструктуризацію для власників єврооблігацій 2026 року становила 1% від номінальної вартості, для власників єврооблігацій 2028 року – 0,5%. Додатково, ad hoc комітет, що представляв інтереси власників приблизно 40% облігацій, отримав ще 0,25%.
Кількість голосів, необхідна для кворуму на зборах власників євробондів 2026 року, була досягнута (97,02% від загальної кількості облігацій), при цьому 99,43% голосів було віддано на підтримку реструктуризації. Стосовно євробондів 2028 року, ці показники склали 94,67% та 99,7% відповідно.
Нові єврооблігації 2032 року в євро передбачають поступокове погашення за наступним графіком: 6% (41,678 мільйонів євро) – 15 січня 2027 року, 7,5% (52,098 мільйонів євро) – 15 липня 2027 року. Далі слідуватимуть рівні піврічні виплати, починаючи з 15 липня 2029 року.
Графік амортизації для євробондів 2033 року в доларах відрізняється: по 17,5% з 15 липня 2030 року до 15 січня 2032 року, та по 15% 15 липня 2032 року і 15 січня 2033 року.
Відсоткова ставка як за єврооблігаціями 2026 року, яка раніше складала 7,125%, так і за єврооблігаціями 2028 року, яка становила 7,625%, була збільшена до 8,95% річних.
Водночас, протягом перших трьох купонних виплат, "Нафтогаз" матиме можливість сплатити 6% коштами, а решту 2,95% – шляхом додаткового випуску облігацій. Під час четвертої виплати, 15 липня 2028 року, це співвідношення зміниться на 6,5% коштами та 2,45% облігаціями. Після цього періоду всі купонні виплати будуть здійснюватися виключно грошовими коштами.
Згідно з запропонованими умовами, ковенанти за обома випусками єврооблігацій залишаються незмінними. Однак, були внесені певні поступки, що надають "Нафтогазу" можливість залучати позики від міжнародних фінансових інституцій та державних банків.
Серед нових умов також слід відзначити заборону на виплату дивідендів до моменту повного погашення єврооблігацій. Це обмеження не стосується випадків, коли компанія зобов’язана здійснити такі виплати відповідно до чинного законодавства України.
Крім того, до моменту погашення євробондів, "Нафтогаз" зобов’язаний підтримувати рейтинг від щонайменше одного рейтингового агентства. Також компанія повинна розглянути можливість спрямування на погашення євробондів коштів, присуджених за арбітражним рішенням у спорі проти Російської Федерації.
Фінансовим консультантом, який сприяв взаємодії з власниками облігацій та розробці пропозиції НАК, було обрано Rothschild & Co.